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[마켓인사이트]메리츠종금증권, 인도 주택 PF 등에 4억2500만달러 투자

≪이 기사는 11월14일(04:17) 자본시장의 혜안 ‘마켓인사이트’에 게재된 기사입니다≫메리츠종금증권이 인도의 종합금융회사 에델바이스 그룹이 조성하는 현지 주택금융 펀드에 4억2500만 달러(약 4960억원)를 투자한다. 현지 금융회사와 파트너십을 이용해 상대적으로 경제성장률이 높은 인도 시장 진출에 물꼬를 트는 전략으로 풀이된다. 14일 투자은행(IB) 업계에 따르면 메리츠종금은 에델바이스 그룹과 함께 인도 주택담보대출 채권과 프로젝트파이낸싱(PF)대출에 투자하는 펀드를 설립하기로 했다. 인도의 기존 주택담보대출 채권과 함께 주택 건설 PF에도 투자해 고수익을 노리는 펀드다. 메리즈총금증권은 앵커 투자자로 참여해 최대 4억2500만달러를 출자하기로 약정했다. 펀드 운용은 에델바이스 그룹의 대체투자 자산운용 부문이 맡는다. 에델바이스는 향후 해외 기관투자가들로부터 추가 출자를 받아 최대 10억 달러 규모의 펀드를 조성할 계획이다. 메리츠종금증권의 자금 조달 구조는 아직 확정되지 않았다. 자체 자금과 메리츠화재 등 계열사 뿐만 아니라 공제회·연기금 등 외부 투자자 유치를 검토중인 것으로 알려졌다. 에델바이스 그룹은 1990년대 사모펀드(PEF) 운용사를 모태로 인도 뭄바이에 설립됐다. 2000년대 상업은행과 자산관리사 등을 인수하면서 인도의 주요 종합 금융기업으로 성장했다. 기업·소비자 대출 뿐만 아니라 자산관리와 보험 등 다양한 금융업 분야에 진출했다. 에델바이스의 금융투자부문은 기업 PEF뿐만 아니라 도로와 에너지 관련 시설 등 다양한 인프라에도 투자하고 있다. 이번 투자 성공 여부에 따라 메리츠종금증권은 에델

[마켓인사이트]메리츠종금증권과 하나금투, 오스트리아 빈 최대 호텔 4400억에 인수

 ≪이 기사는 07월11일(15:22) 자본시장의 혜안 ‘마켓인사이트’에 게재된 기사입니다≫메리츠종금증권이 하나금융투자,NH투자증권과 손잡고 오스트리아 빈 최대호텔인 빈 힐튼호텔을 인수한다. 10일 투자은행(IB) 업계에 따르면 메리츠종금증권은 하나금융투자, NH투자증권과 컨소시엄을 구성해 빈 힐튼호텔을 인수하는 계약을 체결했다. 매매가는 3억7500만달러(약 4,400억원)에 달한다. 국내 증권사가 지분투자로 2000억원가량을 투자하고 나머지는 현지 운용사 및 금융기관 등을 통해 조달하기로 했다.   국내 펀드는 마스턴투자운용이 설정하기로 했다. 증권사들은 기관투자가에 자산을 셀다운(재판매)하고 있다. 기대 배당수익률은 연 7% 중반 수준으로 예상된다. 오스트리아 빈은 유엔 본부를 비롯해 다양한 정부 간 국제기구와 유럽 지역 국제기구 등의 사무소가 몰려 있는 도시다. 빈 힐튼호텔은 회의나 연차대회 등의 개최장으로 쓰이는 컨벤션 호텔로 도심에 위치한다. 대중교통 허브인 빈미테역 근처에 있어 주요 관광지를 도보로 오갈 수 있다. 객실 수는 660여개로 오스트리아 호텔 중 가장 큰 규모를 자랑한다.  지난해 말 힐튼호텔은 해당 건물에 최저임대료를 보장하는 형태로 20년간 장기임차 계약을 체결했다. 올 초부터 리모델링 공사를 진행중이다. 리모델링을 하는 1년 동안의 영업손실은 매도자 측에서 보전하기로 했다.이현일 기자 hiuneal@hankyung.com 

[마켓인사이트]한화그룹, 서울역북부역세권개발 수주... 메리츠, 금산법 위반 논란 탈락

한화그룹이 서울 도심의 총사업비 1조3000억원 규모 개발 사업인 서울역북부역세권 복합개발 사업자로 선정됐다. 당초 최고가를 제시해 유력한 후보로 꼽힌 메리츠종금증권 컨소시엄은 금융산업의구조개선에관한법률(금산법) 위반 논란으로 탈락했다.  코레일은 9일 사업심의위원회를 열어 '서울역북부 유휴부지 개발사업' 우선협상자로 한화종합화학 컨소시엄을, 차순위협상자로 삼성물산 컨소시엄’을 선정했다고 밝혔다. 서울역북부 유휴부지 개발 사업은 서울시 중구 봉래동 2가 122번지 일대 코레일 소유 유휴부지를 서울역과 연계 개발하는 사업이다. 대규모 컨벤션센터 등 마이스(MICE: 기업회의·컨벤션·전시회) 시설을 비롯해 호텔과 오피스 등을 건설한다. 한화그룹은 2014년에도 사업에 도전했지만 인허가 과정에서 수익성이 하락하면서 사업을 접었다. 이번엔 서울시가 사업 실현에 중점을 두고 주거시설 비중을 늘려주고 부지를 상업지역으로 변경해주기로 했다. 지난해 12월부터 진행된 사업자 선정 절차에 한화종합화학과 한화생명 한화증권 한화자산운용 등으로 꾸려진 컨소시엄이 도전장을 냈고 이에 맞서 메리츠종금증권이 계열사 메리츠화재를 비롯해 이지스자산운용, 롯데건설, STX건설 등을 이끌고 컨소시엄을 구성해 입찰에 참여했다. 삼성물산은 미래에셋대우증권 등과 손잡고 수주전에 뛰어들었다. 메리츠종금증권 컨소시엄은 메리츠 금융그룹이 대부분의 자금을 대고 주도권을 갖는 구조를 설계해 도전했다. 입찰가격 역시 최고가로  유력 후보로 부상했다. 그러나 선정 과정에서 컨소시엄 주관사 메리츠종금증권이 금

[마켓인사이트] 자본확충 열올리는 메리츠證…왜?

▶마켓인사이트 5월 17일 오후 4시 40분사상 최대 실적 행진 중인 메리츠종금증권이 공격적으로 자본 확충에 나서고 있다. 기업금융 투자 확대와 전환상환우선주(RCPS) 상환, 배당금 지급 등으로 적잖은 현금이 유출되면서 재무구조 개선 필요성이 커지고 있어서다.17일 투자은행(IB)업계에 따르면 메리츠종금증권은 다음달 3500억원 규모 후순위채를 발행할 계획이다. 창사 이후 최대 규모의 채권 발행이 될 전망이다. 7년물과 10년물로 나눠 각각 1200억원, 2300억원을 조달하는 것을 검토하고 있다.후순위채는 발행 초기엔 전액 회계상 자본으로 인정되지만 만기가 5년 미만으로 남았을 때부터 자본 인정 금액이 매년 20%씩 줄어드는 채권이다. 발행회사가 파산하면 투자자가 원리금을 돌려받는 순위가 뒤에 있기 때문에 일반 선순위채권보다 금리가 높고 신용도는 낮다. 지난 3월 발행한 2100억원 규모 후순위채를 합치면 올 상반기에만 5600억원 규모의 후순위채를 발행한다.메리츠종금증권은 올 1분기 사상 최대인 1413억원의 순이익을 내는 등 장기간 호실적을 이어가고 있다. 다섯 분기 연속 1000억원대 순이익을 기록 중이다. 그럼에도 자본 확충에 나선 것은 악화된 순자본비율(NCR)을 개선하기 위해서다. NCR은 위험투자 금액 대비 자본 비율로, 증권사의 재무 건전성을 보여주는 대표 지표다. 메리츠종금증권은 대규모 RCPS 발행으로 2016년 말 690%였던 NCR을 2017년 말 1191%로 높였지만 이 지표는 올 1분기 말 659%까지 하락했다.그동안 메리츠종금증권은 부동산 프로젝트 파이낸싱(PF), 부동산 담보 대출 등을 비롯한 기업 신용공여를 대폭 늘려왔다. 2017년 말 개별 재무제표 기준 1조7708억원이던 메리츠종금증권

[마켓인사이트] 메리츠종금證, '공사 중' 獨 빌딩 매입해 470억 벌어

▶마켓인사이트 11월18일 오후 4시5분메리츠종금증권이 독일의 온라인 패션 유통업체 잘란도 본사 빌딩(사진)에 투자한 지 1년4개월여 만에 3700만유로(약 470억원)의 수익을 올렸다. 국내 증권사가 건설 중인 해외 오피스 빌딩을 매입하고, 준공 전 자금회수(엑시트)까지 성공한 첫 사례다.18일 부동산금융업계에 따르면 메리츠종금증권은 미국계 부동산 자산운용사인 하인즈에 베를린 잘란도 본사 빌딩을 2억3300만유로(약 3000억원)에 매각했다.잘란도 빌딩은 베를린 내 신도심으로 각광받는 프리드리히스하인-크로이츠베르크 지역에 건설 중인 연면적 4만2345㎡ 규모의 오피스다. 유럽에서 온라인 의류 쇼핑몰을 운영하는 잘란도가 준공 후 12년을 임차하기로 약속했다. 잘란도는 ‘패션계의 아마존’으로 불린다.메리츠종금증권은 지난해 현지 부동산 개발회사 UBM으로부터 이 건물을 1억9600만유로(약 2500억원)에 사들이기로 ‘입도선매’ 계약을 맺었다. 그해 7월 계약금을 치렀고, 올해 말 준공 시점에 잔금을 내기로 했다. 그러나 이번 매각에 성공하면서 준공도 되기 전 매각 차익 470억원을 남길 수 있게 됐다.메리츠종금증권은 계약금 일부를 차입하는 등 실제 투자금은 200억원이 채 되지 않는 것으로 알려졌다. 투자은행(IB)업계 관계자는 “소유권을 완전히 이전받기 전 건물을 매도할 권리를 적극 활용한 계약”이라며 “잔금은 하인즈가 UBM에 치르게 된다”고 설명했다.준공 전 부동산 투자는 리스크가 큰 대신 수익률도 높다. 장기 임대계약을 맺었더라도 공사 상황에 따라 파기될 가능성이 있고, 건설사 사정에 의해 공사가 중단되는 등의 변수가 있기 때문이다.메리츠종금증권은

차입만기 늘리는 증권사들…메리츠證도 회사채 발행

≪이 기사는 07월15일(21:04) 자본시장의 혜안 ‘마켓인사이트’에 게재된 기사입니다≫메리츠종금증권이 증권사들의 회사채 발행대열에 합류한다. 지금껏 발행한 채권 중 최대규모인 2000억원어치를 찍기로 했다. 올 들어 증권사들이 선제적으로 차입금 만기구조를 늘리기 위해 잇달아 회사채 발행에 나서고 있다는 분석이다.13일 투자은행(IB)업계에 따르면 메리츠종금증권은 다음달 3일 3년 만기 회사채 2000억원을 공모로 발행할 계획이다. 이달 말 기관투자가들을 상대로 수요예측(사전 청약)을 벌일 예정이다.종합금융 라이선스가 있는 메리츠종금증권은 주로 종합자산관리계좌(CMA)형 수신상품과 어음 발행 등을 통해 자금을 조달하고 있다. 만기 1년 이하로 자금을 마련하는 경우가 대부분이다. 채권은 지금까지 7차례 찍은 것이 전부다. 2014년 발행한 800억원어치 후순위채가 최대 규모였을 만큼 조달금액이 많지 않았다.이 증권사가 이전보다 긴 만기로 대규모 자금조달에 나선 배경엔 늘어나고 있는 기업대출이 있다. 메리츠종금증권의 지난 1분기 말 대출채권(장부가액 기준)은 9조85원으로 2016년 말(5조4775억원)보다 3조5000억원 이상 증가했다. 이 과정에서 기업들이 이전보다 장기로 대출하려는 수요도 늘고 있는 상황이다. IB업계 관계자들은 “메리츠종금증권이 기존보다 긴 만기로 대출해주는 일이 늘면서 자산과 부채간 만기를 일치시키기 위해 이전보다 장기로 차입할 필요가 생겼다”며 “금리가 더 오르기 전 선제적으로 자금을 확보하려는 목적도 있을 것”이라고 말했다.이같은 이유로 올 들어 증권사들의 회사채 발행이 줄을 잇고 있다. KB증권이 올해 두 차례에 걸쳐